QNB Finansinvest Blog

Günün Yorumu

Seçim riskinin ortadan kalkmasıyla TL varlıkların daha olumlu bir seyir izleyeceğini düşünüyoruz. Ekonomide orta-uzun vadeli riskler devam etmekle beraber kısa vadeli olarak rahatlama yaşanacağını düşünüyoruz. Endekste trade fırsatları değerlendirilebilir.

BIST 100:Endekste alıcılı açılış bekliyoruz. 97.850 endekste direnç olarak takip edilebilir. Global piyasalara göre olumlu ayrışacağımızı düşünüyoruz. 95.300 üzerinde pozisyonlar korunabilir…

TL Bonolar:Tahvil faizlerinde kısmi düşüş yaşanmasını bekliyoruz. Gösterge tahvilde %19 ve 10 yıllık tahvilde de %16 seviyesi aşağı yönde zorlanabilir…

USD/TL:Dolar kurunda 4,50 seviyesi destek olarak izlenebilir. 4,65 ve 4,70 seviyeleri direnç konumunda. TL diğer gelişmekte olan ülke para birimlerine görece iyi performans sergileyecektir…

EUR/USD:1,1650 seviyesi civarında EUR/USD paritesinin şekilleneceğini düşünüyoruz. 1,1730 direnç konumunda. Dolar Endeksi 95 seviyesi altında kalma eğiliminde…

•Hafta sonu yapılan seçimlerde Erdoğan ilk turda Cumhurbaşkanı seçilirken, AK Parti ile MHP koalisyonu Meclis’te çoğunluğu elde etti…

•Almanya IFO endeksleri, ABD’de inşaat izinleri ve yeni konut satışları ile içeride reel kesim güven endeksi ve kapasite kullanım oranı verileri açıklanacak…

• Siyasi belirsizliğin azalmasıyla birlikte TL değer kazanıyor ve benzer ülke para birimlerinden pozitif ayrışıyor…

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

Endeks güne alımlarla başlayarak 95.750 seviyelerine kadar yükseldikten sonra gelen kar satışlarıyla 94.500 seviyelerine kadar gerilerken, ilk seansta dalgalı bir seyir izledi. Hafta sonu yapılacak seçim öncesi son işlem gününde dalgalı seyirle bekleme havasının geçerli olduğunu söyleyebiliriz. 96.500 direnç 94.250 ise ara destek olarak takip edilebilir. Tahvil faizlerine baktığımızda gösterge tahvil %19,30’a, 10 yıllık tahvil faizi de %16,50’e gerilemiş durumda.

EUR/USD paritesi 1,15 desteği üzerinde ikili dip gerçekleştirerek 1,1650 direncinin üzerine yükselmeyi başarmış durumda. 1,1730 direnç olarak takip edilebilir. USD/TL kuru ise doların küresel çapta güç kaybetmesiyle birlikte 4,71 seviyelerine doğru geri çekilmiş durumda. 4,70 destek, 4,75 ise direnç olarak takip edilebilir.

ABD Piyasaları

•  Dow ve S&P 500 endeksleri günü kayıplarla tamamladı. Dow 8.gün üst üste negatif ve 29 Mayıstan bu yana ilk kez 50 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış yaparak, günü %0.8 düşüşle tamamladı. S&P 500 endeksi de %0.63 düşerek günü kapattı.

•  American Outdoor Brands (AOBC) beklentilerin 14 cent üzerinde 24 cent kar açıklayarak ilk çeyrekte olduğu gibi, 2. çeyrekte de görünüm olarak iyi sinyaller verdi.

• HP Inc. (HPQ) geri alım programına 4 milyar dolar ilave etti. Bilgisayar ve yazıcı üreticisi şirket 30 Nisan’da başlattığı geri alım programından yaklaşık 1.2 milyar dolarlık hisse alımı kalmıştı.

• Reuters’ın hazırladığı rapora göre Xiaomi’nin en büyük 7 yatırımcısının, Xiaomi’nin de Mayıs ayında mikro çip almaya başladığı Qualcomm’a (QCOM) yaklaşık 550 milyon dolarlık yatırım yapacağı açıklandı.

• Carlyle Group (CG) 6.55 milyar dolar değerine ulaşarak Asya’nın en büyük özel varlık fonu oldu.

• Intel (INTC) CEO’su Brian Krzanich’in bir şirket çalışanı ile uygunsuz ilişkisinin ortaya çıkmasından dolayı istifa etmesinin ardından hisse 4. Gün üst üste 50 günlük hareketli ortalamasının altında kapanış yaptı. Hisse günü %2.4 düşerek tamamladı.

• Video oynatma platformu Çinli iQiyi (IQ), %12 düşüşle günü 38.83 dolardan kapattı. Hisse, halka arz fiyatı olan 20.60 seviyesini geçtikten sonra ilk kez günlük bu kadar kayıp yaşamış oldu. Bu düşüşün arkasında yatan neden olarak ise, hissenin son 3 haftada %50’den fazla getiri sağlamasından kaynaklı kar satışlarının olduğu belirtildi.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları günü eksi kapanışlarla tamamladı. FTSE 100 günü 70 puan düşerek ve Dax günü 183 puan düşerek tamamladı.

• Fransız EDF (EDF) şirketi, nükleer departmanı ile yenilenebilir enerji departmanlarının birbirinden ayrılabileceğine dair spekülasyonların ardından günü %5.26 yükselerek 11.805 euro fiyat seviyesinde tamamladı.

• Shire PLC (SHP)’nin çocuklarda görülen genetik angiödem tedavisi için geliştirdiği ilacın ABD’de 6 yaş üstü çocuklar tarafından kullanılabileceğinin açıklanmasının ardından hisse günü %2 yükselerek tamamladı.

(=) The local steel producers request the authority to impose import barriers Recall that anti-dumping duties on imported steel in US constrained the local steel producers to export to the country. Correspondingly, the general secretary of Turkish Steel Producers Association stated their request for import barriers as the producers canalize their US exports to local market. Turkey was exporting an annual of c.3.8mn tons of steel products to U.S- nearly 10% of the total production before the duties. Accordingly, the authority may place some import barriers to protect the local producers as the most of the countries do following US-decision. However, we should remind you that the Turkey is a net flat steel importer, accordingly, the barriers may only be imposed to long-steel imports and its impact should be negligible given Turkey’s excess-production capacity in the long-steel production in addition to the current weakness in the domestic market in the long-segment (mostly used in construction sector). Accordingly, we do not expect any upward move in the domestic prices even the some duties on imports placed.

(=) Yerli çelik üreticitileri korumacı önlemler istiyor ABD’de çelik ithalatına uygulanan ekstra vergilerden dolayı, yerli çelik üreticileri ihracat yapmakta zorlanmaya başlamıştı. Buna paralel basında çıkan haberlere göre, yerli çelik üreticileri yetkililerden ithalatı kısıtlayıcı önlemler istedi. Türkiye’nin ABD’ye çelik ihracatı yıllık 3.8 milyon ton seviyelerindeydi. İthalatı kısıtlayıcı önlemler gelsebile, yassı çelik tarafında net ithalatçı olduğumuzdan dolayı, önlemlerin uzun çelik tarafına gelme olasılığını daha yüksek buluyoruz. Bunun da zayuf talep ve yüksek üretim kapasitesinden dolayı etkisinin sınırlı olacağını düşünüyoruz.

Günün Yorumu

5 yıllık CDS risk primi 310 seviyesine gerilerken, TL varlıkların güne yataya yakın bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Endekste toparlanma çabası var ancak 95.300 direncinin aşılması için güçlü işlem hacmi ve risk iştahının artması seçimler öncesinde zor gözükmekte.

BIST 100: Endekste yataya yakın bir açılış bekliyoruz. 93.500 destek seviyesi üzerinde 95.300 direnci geçerli. Seçim öncesi riskler kontrol altında tutulmalı görüşündeyiz…

TL Bonolar: Gösterge tahvilde %20 ve 10 yıllık tahvilde de %17 destek seviyeleri. Yüksek seviyeler korunacaktır, TL tahvillerde alım önerimiz bulunmamakta…

USD/TL: EUR/USD paritesinin katkısıyla dolar kuru 4,75 seviyesinin altında kalma eğiliminde. 4,70 destek olarak izlenebilir. TL dolar karşısında diğer para birimlerine görece zayıf kalıyor…

EUR/USD: 1,15 destek seviyesi üzerinde 1,1650 direnç olarak takip edilebilir. Dolar endeksi 95 seviyesi üzerinde kalmayı başaramadı. Bugün gelecek PMI verileri belirleyici olacaktır…

• Pazar günü Cumhurbaşkanlığı ve milletvekili genel seçimleri yapılacak, yaklaşık iki aydır devam eden siyasi belirsizliğin sona erip ermeyeceği piyasalar için kritik…

• Almanya, Euro Bölgesi ve ABD’de PMI imalat ve PMI hizmet endeksleri açıklanacak…

• Yabancı yatırımcıların bono-tahvil piyasasındaki payı %17 ile son 6 yılın en düşük seviyesinde…

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

Endekste 93.500 destek konumunda, bant dahilinde seyir sürüyor. Dolar kuru kısmen EUR/USD yükselişiyle 4.73 seviyesine indi. Faizlerde sınırlı düşüş yaşanmakla beraber yüksek seviyeler korunmakta. Global piyasalarda belirgin kar satışları yaşanmakta.

Kısmi alıcılı bir seyirle 95 bin seviyesine doğru hareket eden endekste bu seviyede sınırlı kar satışları gelirken, dalgalı seyirle bekleyiş havası devam ediyor. 95.300 direnci önemini koruyor ve endekste görünümün güçlenebilmesi için bu seviyenin aşılması gerekiyor. 93.500 ise ana destek seviyesi olarak geçerli. Tahvil piyasasına baktığımızda ise gösterge tahvil faizinin düne göre değişmeyerek %19,43, 10 yıllık tahvil faizinin de %16,83 ile aynı seviyede kaldığını görüyoruz.

EUR/USD paritesinde tepki alımları sınırlı ve 1,16 altında zayıf seyir devam ediyor. 1,15 ana destek 1,1650 ise direnç olarak geçerli. USD/TL kuru ise 4,75 civarındaki dalgalı seyrine devam ediyor. 4,78 ve 4,80 dirençler, 4,70 ise destek olarak izlenebilir. 4,70 üzerinde kısa vadeli yön yukarı kalmaya devam ediyor.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

ABD Piyasaları

• Dow ve S&P 500 endeksleri, günü yataya yakın şekilde kapattılar. DOW günü %0.17 düşüşle ve S&P 500 günü %0.17 yükselişle tamamladı.

• FedEx (FDX) çeyreklik bilançosunda hisse başına 5.91 dolar kar açıklayarak beklentiyi 20 cent aştı. Ciro görünümü ise beklentilerin hafif üzerinde gerçekleşti. Şirket 2018 yılı görünümünü ise aşağı yönlü revize etti.

• Oracle (ORCL) hisse başına beklentilerin 5 cent üzerinde 99 cent kar açıkladı. Ciro ilk çeyrekte beklentilerin üzerinde bir artış kaydetti. Ancak 2. çeyrekte şuana kadar istenilen satış rakamlarına ulaşılabilmiş değil. Son 3 ayda doların güçlenmesi satışların önünde en büyük engel olarak gösteriliyor.

• Ford (F) ve Alman otomobil üreticisi Volkswagen ticari araç ve diğer projelerde ortak çalışma adına bir yol arıyor. Hissedarlık gibi bir düşüncesi olmayan şirketlerin amacı ortak çalışmalar ile ek gelir kalemleri yaratmak ve giderleri düşürmek.

• Walt Disney Company (DIS), 21st Century Fox’a (FOXA) ait hisse alım fiyatını 71.3 milyon dolara yükseltti. Bu rakam Comcast’ın (CMCSA) teklifinin %35 üzerinde olması nedeni ile satış işlemi kısa süre içinde sonuçlanabilir.

• PayPal Holdings (PYPL) finansal teknoloji şirketi Hyperwallet Systems’ı 400 milyon dolar karşılığında satın aldığını açıkladı. Hyperwallet online mal ve servis ödemelerinde uzman bir şirket olarak tanınıyor.

• AT&T hisseleri, şirketin reklam teknoloji şirketi AppNexus’u satın alma yönünde adımlar atmasının ardından günü %1.2 düşüşle tamamladı.

• Micron (MU), 3. çeyrek bilançosunda beklentilerin üzerinde hisse başına karlılık ve satış rakamları açıkladı. Şirket 3. çeyrekte hisse başına 3.15 dolar kar elde ederek, bir önceki senenin aynı dönemine kıyasla karlılığını %94 arttırmış oldu. Aynı dönemde satışlarını da %40 artıran şirket, satışlardan 7.8 milyar dolar gelir elde etti.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları günü hafif yükselişlerle tamamladı. DAX günü 17 puan yükselerek ve FTSE 100 günü 23 puan yükselerek noktaladı.

• Liberum yatırım bankasının British American Tobacco(BATS) ve Imperial Brands(IMB) şirketlerini araştırma kapsamına dâhil etmesi ve şirketler için ‘AL’ yönünde tavsiye vermesinin ardından, hisseler günü sırasıyla %2.4 ve %3.2 yükselerek tamamladı.

• Ocado(OCDA) hisseleri, Peel Hunt adlı analistin şirketin ileride tüm sektörlerdeki lojistik firmalarının kullanacağı standart bir platform olabileceği yönündeki görüşlerinin ardından günü %5.6 yükselerek tamamladı.

Günün Yorumu

5 yıllık CDS risk primi 320 seviyesinin altına gerilerken, TL varlıkların güne yataya yakın bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Seçimler öncesinde risk iştahı düşük olacağından genel olarak riskler kontrol altında tutulmalı ve temkinli olunmalı düşüncesindeyiz.

BIST 100: Endekste yataya yakın bir açılış bekliyoruz. 93.500 destek seviyesi üzerinde 95.300 direnç olarak izlenebilir. Endekste kısa vadeli görünümün güçlenebilmesi için bu seviyenin aşılması gerekiyor…

TL Bonolar: Tahvil faizlerinde yüksek seviyeler korunacaktır. Gösterge tahvilde %19 ve 10 yıllık tahvilde %16 üzerinde kalınmasını bekliyoruz…

USD/TL: Dolar kurunda 4,70 seviyesi üzerinde 4,78 kısa vadeli direnç konumunda. Döviz pozisyonları korunmalı görüşündeyiz. TL negatif ayrışma eğiliminde…

EUR/USD: 1,15 destek seviyesi üzerinde 1,1650 direnç olarak takip edilebilir. Dolar endeksi 95 seviyesi üzerinde kalma eğiliminde. Veri trafiği zayıf olduğu için mevcut seyir korunacaktır…

• ABD’de işsizlik maaşı başvuruları ile Euro Bölgesi ve içeride tüketici güven endeksleri açıklanacak…

• İngiltere Merkez Bankası faiz kararını açıklayacak, faizlerde bir değişiklik beklenmiyor…

• 95,3’e yükselen dolar endeksi son 1 yılın en yüksek seviyelerinde…

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB FINANSINVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB FINANSINVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB FINANSINVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB FINANSINVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir.

Endekste 93.500 destek, 95.300 direnç olarak izlenebilir. Dolar kurunda 4,75 civarında denge arayışı var. Tahvil faizlerinde yüksek seviyeler korunuyor. Global piyasalarda sınırlı tepki alımları var.